新華社上海6月7日電 題：上市公司年報(bào)披露，要在這里過“最后一關(guān)”

新華社記者潘清

反映生產(chǎn)經(jīng)營、財(cái)務(wù)狀況和公司治理全貌的年報(bào)，不僅是上市公司依法交出的年度“成績單”，更是投資者評(píng)價(jià)和進(jìn)行投資決策的重要依據(jù)。記者近日探訪上海證券交易所，揭秘上市公司年報(bào)披露的“最后一關(guān)”。

在上交所，上市公司監(jiān)管部門承擔(dān)著為年報(bào)披露把好“最后一關(guān)”的重任。據(jù)介紹，2015年初上交所調(diào)整了上市公司信息披露監(jiān)管模式，由按轄區(qū)監(jiān)管轉(zhuǎn)換為分行業(yè)監(jiān)管。對(duì)接現(xiàn)行信息披露監(jiān)管模式，滬市上市公司年報(bào)審核采用“行業(yè)小組為主體審核、年報(bào)小組提供業(yè)務(wù)支持”的模式。

基于“行業(yè)、會(huì)計(jì)、法律”三位一體的年報(bào)審核機(jī)制，行業(yè)小組的任務(wù)是明確重點(diǎn)審核公司名單，提前梳理公司情況，深入挖掘問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患，建立完善的問詢函撰寫與發(fā)出機(jī)制，提高問詢質(zhì)量。年報(bào)小組的職責(zé)則是集中做好審核的統(tǒng)籌安排、業(yè)務(wù)培訓(xùn)、疑難處理、情況匯總等方面的工作。

事前，各個(gè)行業(yè)小組都會(huì)根據(jù)交易所整體方案要求，結(jié)合組內(nèi)公司行業(yè)經(jīng)營情況，形成組內(nèi)具體審核工作方案，明確工作機(jī)制以及組內(nèi)行業(yè)、會(huì)計(jì)、法律審核人員。事中階段，行業(yè)組長和組內(nèi)骨干成員對(duì)每一封函件和回函均仔細(xì)把關(guān)，確保審核問題專業(yè)、直中要害。行業(yè)小組則通過專題討論和每周例會(huì)等方式，督促和實(shí)時(shí)掌握審核進(jìn)度，保證組內(nèi)審核能夠按時(shí)按質(zhì)完成。

而在事后階段，行業(yè)小組會(huì)及時(shí)總結(jié)審核情況，梳理出風(fēng)險(xiǎn)公司，采取提交相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)注或核查以及提交紀(jì)律處分等措施，實(shí)現(xiàn)年報(bào)審核成果“落地”。

關(guān)注“問題公司”、找出風(fēng)險(xiǎn)隱患，是交易所年報(bào)審核的重要環(huán)節(jié)之一。

近年來，一些主營業(yè)務(wù)停滯、喪失盈利能力的上市公司，往往會(huì)在年末通過高溢價(jià)出售資產(chǎn)、債務(wù)重組、減值準(zhǔn)備計(jì)提轉(zhuǎn)回等方式，逃避“披星戴帽”的命運(yùn)。對(duì)此，上交所年報(bào)審核在全面梳理風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，強(qiáng)化了對(duì)年末突擊交易的監(jiān)管。據(jù)悉，去年上交所對(duì)30多家公司的疑似突擊交易行為進(jìn)行了“刨根問底”式的反復(fù)問詢，并引導(dǎo)媒體關(guān)注解讀，借助輿論力量形成市場約束。

2015年以來上市公司并購重組頻現(xiàn)高估值、高商譽(yù)、高業(yè)績承諾模式。這也使得“三高”并購后遺癥成為2017年年報(bào)審核關(guān)注的重點(diǎn)之一。

上交所公司監(jiān)管部門有關(guān)負(fù)責(zé)人透露，在對(duì)并購重組公司的年報(bào)審核中發(fā)現(xiàn)，一些公司并購標(biāo)的實(shí)現(xiàn)的業(yè)績剛好“踩線”，部分公司實(shí)現(xiàn)業(yè)績遠(yuǎn)低于承諾業(yè)績，標(biāo)的資產(chǎn)質(zhì)量堪憂。為此，上交所先后發(fā)出了40多份涉及并購重組問題的年報(bào)審核問詢函，占總數(shù)的比例接近四分之一。

數(shù)據(jù)顯示，截至5月末上交所共對(duì)1419家公司披露的2017年年報(bào)進(jìn)行了全面審核，發(fā)出年報(bào)審核問詢函170余份，提出各類問題4000余個(gè)。

“我們的使命就是通過年報(bào)審核，督促上市公司真實(shí)準(zhǔn)確披露經(jīng)營質(zhì)量和財(cái)務(wù)狀況，并把其中的風(fēng)險(xiǎn)‘曬到陽光下’，讓投資者看得清、理得明，投資決策有的放矢。”上交所公司監(jiān)管部門有關(guān)負(fù)責(zé)人說。