互聯(lián)網金融的興起，極大地激發(fā)了消費者的理財熱情。不過，隨著余額寶等互聯(lián)網“寶寶”收益逐漸走低，眾多投資者開始尋找新的投資途徑。張小姐在網上瀏覽發(fā)現(xiàn)，有一家名為“盈理財”的平臺上，不少理財產品可以“1元起購”，且收益率高達8%。網站客服說這是銀行賣的理財產品，張小姐感到疑惑：銀行理財產品認購不是5萬元起嗎？這到底是“餡餅”還是“陷阱”呢？

　　現(xiàn)象： 理財勁刮團購風

　　根據(jù)張小姐的描述，《中國消費者報》記者登錄了多盈網，點擊“精品理財超市”后進入“盈理財”平臺。該平臺上正在銷售杭州銀行一款名為“幸福99”豐裕盈家的理財產品，投資期限只有7天，預期年化收益率為8%，而購買起點僅為1元，遞增金額也為1元。平臺上另有一款民生銀行的“雙11”精選產品，預期收益高達11.11%，也是“1元起購”。

　　調查發(fā)現(xiàn)，類似“盈理財”的理財產品團購平臺早已出現(xiàn)過。早在前兩年，就有團購網站打出基金、保險、信托等理財產品團購牌，也有銀行推出老客戶帶新客戶、“理財產品一起團”活動。不過由于理財產品不同于一般的消費品，團購活動容易暗藏風險，這股風潮很快也就銷聲匿跡。然而，如今隨著互聯(lián)網金融的興起，“團購理財”又開始顯現(xiàn)市場，目前已有幾家互聯(lián)網第三方理財平臺紛紛推出了此類服務。

　　錢先生即為其一。記者在錢先生網站看到，一款名為重慶銀行長江·鑫利第273期的產品，投資期限176天，預期年化收益率為6%，而購買起點為1元。目前，錢先生每天都有一款秒殺產品，預期收益達到7%。

　　團購理財平臺也有專注移動互聯(lián)金融的平臺，如今年5月正式上線的APP-94bank。該平臺推出的“銀行寶”也有“低門檻”、高收益等賣點，不同之處是其“多對多”的創(chuàng)新模式，即94bank從數(shù)十家銀行選擇不同的投資項目進行投資，形成了多個債權后，94bank作為債權轉讓人再將這些債權組合打包進行出售。用戶通過“銀行寶”從債權轉讓人那里獲得自己所投資的那部分資金和回報，“銀行寶”每日開放申購與贖回，用戶可以以天為單位贖回投資資金，提現(xiàn)手續(xù)費為每筆2元。

　　揭秘：非代銷而是代購

　　團購理財將銀行理財產品的認購起點從5萬元降至1元，這讓不少買不了銀行理財產品的投資者動心。

　　記者看到，杭州銀行的上述理財產品，截至11月3日已經有26條購買記錄，其中金額最大的1.2萬余元，最小的僅77元，多數(shù)人投資在5000元以下。

　　雖然團購理財獲得了不少投資者的青睞，但這類理財產品也一直陷入爭議之中。

　　對此，錢先生CEO張巖表示，錢先生并非代銷模式，而是代購。通過代購，用戶無需開戶便可以購買任何銀行的理財產品?！坝碡敗逼脚_相關負責人也稱，該業(yè)務是接受用戶的委托，以“多對一”團購的模式代購銀行理財產品，即投資者最低可1元參與，籌夠銀行理財產品的投資起點金額之后再去銀行購買理財產品。

　　調查：銀行否認有合作

　　盡管類似平臺為銀行理財產品銷售做出了貢獻，但多家銀行曾發(fā)公告撇清與這些團購網站的關系。

　　此前，農業(yè)銀行、北京銀行、廣發(fā)銀行、中國銀行等多家銀行聲明稱，并未授權錢先生代銷其銀行理財產品，也從未與其開展任何形式的理財產品業(yè)務合作，客戶從其網站購買的“理財產品”并非其銷售的理財產品。該網站所列銀行理財產品“購買輔助服務”、“受托購買服務”及相關資金流向等內容也從未得到銀行任何形式的授權和許可。

　　10月27日，平安銀行也在官網發(fā)布公告稱，與多盈網從未展開任何形式的理財產品業(yè)務合作。不過，上述發(fā)布公告的銀行理財產品依舊可以在錢先生以及多盈網網站看到。

　　觀點：涉嫌違規(guī)有風險

　　在普益財富研究員牟鑫看來，盡管團購理財降低了用戶的投資理財門檻，破除了地域限制，增強了理財產品的可選擇性，為用戶實現(xiàn)了智能理財?shù)男枨螅贿^其種種賣點卻涉嫌打法律的“擦邊球”。

　　首先，根據(jù)銀監(jiān)會《商業(yè)銀行理財產品銷售管理辦法》，風險評級為一級和二級的理財產品，單一客戶銷售起點金額不得低于5萬元。其次，客戶首次購買理財產品前需在本行網點進行風險承受能力評估，商業(yè)銀行對理財產品的銷售也不能進行任何委托和外包?！皥F購理財?shù)匿N售模式不符合首次面簽的規(guī)定，以網站法人代表名義去做風險測評、面簽和購買理財產品的風險等級，也不能作為真實投資者的風險等級。”牟鑫說。

　　對于網站代購的解釋，某國有行理財經理郭先生認為，這明顯是在鉆法律的空子，“設置門檻是一個風險控制的方式，打包銷售變相地取消了門檻，放大了風險，違反了銀行理財風險適配的原則?！?br />
　　正因為如此，業(yè)內專家對此理財產品均表示擔憂。牟鑫提醒說，投資者通過網站組團購買銀行理財產品，實際上與銀行簽署購買理財產品協(xié)議的是該網站，銀行并沒有與投資者直接建立和形成理財產品買賣合同關系。銀行理財產品并不一定能夠按照預期收益率兌付，有些風險高的甚至會虧本；如果到期不能按照預期收益給付，團購的理財產品在處理時會更麻煩。另一方面，投資者將資金劃至該網站虛擬賬戶后無法跟蹤、確認資金的去向，投資者需承擔利益受損的風險。此外，網站是否遵從客戶的委托，投到相應的理財產品中也無從保證。

　　多盈網的一份法律聲明也顯示，網站不對任何金融理財產品或服務的瑕疵承擔任何責任，如投資者預訂的金融理財產品或服務中出現(xiàn)任何瑕疵，投資者應聯(lián)系該金融理財產品或服務的提供商。網站所載的信息（包括產品、服務、資訊等），多盈網并不保證其內容的真實性、準確性、完整性、實時性或正確性，也不代表多盈網對該信息的贊同，多盈網對此不負任何法律責任。

　　專家建議，投資者在購買理財產品前，應先請銀行理財專業(yè)人士對自己的風險等級進行科學評估，并且詳細了解理財產品的風險級別，不要因為費率優(yōu)惠、門檻降低而盲目購買。

　?。ū緳诟寮?jù)《中國消費者報》聶國春）